摘要

2023Q1儲能電池出貨量42GWh，國內系統(tǒng)裝機量811MW/1725MWh。

GGII調研數據顯示，2023Q1中國儲能電池出貨量為42GWh。盡管第一季度為傳統(tǒng)出貨淡季，但實際儲能電池出貨量仍略低于預期，其主要原因有以下兩點：

1）電力儲能方面，鋰鹽價格劇烈變動導致電池企業(yè)出貨放緩。上游鋰電材料碳酸鋰價格持續(xù)走低，從2022年最高點的60萬元/噸，到如今跌破20萬元/噸的防線。面對原材料腰斬不止的價格，下游企業(yè)都處于觀望階段，一季度出貨量放緩。

2）戶用儲能方面，一季度歐洲市場主要在出售庫存。海外戶儲主要為分銷模式，整個貿易環(huán)節(jié)比較復雜，包括生產廠商、經銷商、安裝商等。歐洲市場經銷商去年采購戶用儲能產品過多，2023年一季度主要是在清庫存產品；加上歐洲電價差落，戶儲需求減弱，經銷商新采購量減少。

2023Q1國內儲能系統(tǒng)裝機量為811MW/1725MWh，國內儲能招投標備案數量較高，達252個。目前因企業(yè)大多處于觀望狀態(tài)，導致儲能電池出貨量不高，但整體來看，大儲增長的趨勢沒有改變。

業(yè)主倒逼一體化的發(fā)展趨勢

自產電芯的儲能系統(tǒng)集成商更具競爭力。儲能系統(tǒng)集成商主要可分為產業(yè)鏈布局企業(yè)和專業(yè)系統(tǒng)集成商。在招投標市場中，自產電芯的儲能系統(tǒng)企業(yè)成本更低，在項目報價中呈現出更強的競爭力。

2023Q1 GWh級儲能招標要求投標者自產電芯。目前部分招標方的業(yè)主要求儲能系統(tǒng)集成商具有自產電芯的能力，2023Q1 部分GWh級儲能系統(tǒng)項目中標者為自產電芯的儲能系統(tǒng)集成商。據GGII統(tǒng)計，2022年儲能系統(tǒng)出貨量TOP15中（2022年系統(tǒng)出貨量全球市場榜單），有10家企業(yè)缺少電芯生產基地，包括排名第一、第三的陽光電源和海博思創(chuàng)。

未來在企業(yè)降本和市場要求的雙重推動下，儲能產業(yè)鏈上下游垂直整合將加快，一體化發(fā)展有望成為主要趨勢。

2023Q1部分GWh級

儲能電池系統(tǒng)招投標分析

資料來源：公開資料、高工產研新能源研究所（GGII）整理，2023年4月

2022年儲能系統(tǒng)

出貨量TOP15企業(yè)分析

資料來源：高工產研新能源研究所（GGII），2023年4月

儲能系統(tǒng)集成產品同質化嚴重，差異性主要體現在部分儲能器件上。

目前市場上的儲能系統(tǒng)集成同質化的產品充斥市場，各企業(yè)儲能系統(tǒng)集成產品在大小、儲能系統(tǒng)技術方案等方面差別不大，以儲能液冷方案為例，目前儲能系統(tǒng)集成企業(yè)的主流產品幾乎都采用非步入式設計，其設計容量、艙體尺寸、電池簇及冷夜柜的安排設計等都趨向同一。

儲能系統(tǒng)集成產品差異性主要體現在電芯、消防系統(tǒng)、溫控和軟件上，如在消防系統(tǒng)中，大部分企業(yè)開始使用全氟己酮滅火劑，部分企業(yè)如海博思創(chuàng)已開始選用氣溶膠作為滅火劑；軟件方面，遠景能源及陽光電源等部分企業(yè)，在大儲及工商業(yè)儲能中利用ai策略預測充放電。

300Ah+大容量電芯成企業(yè)差異化競爭產品

大容量電芯能減少PACK電芯數量，附帶減少儲能系統(tǒng)連接件，從而降低儲能成本，且電芯一致性較好。目前市場上儲能系統(tǒng)產品主要采用的是280Ah的電芯，并且儲能電芯容量擴大趨勢明顯，南都電源、鵬輝能源等企業(yè)均已發(fā)布300Ah及以上容量電池，億緯鋰能更是面向TWh級別發(fā)布560Ah超大容量儲能電池。而作為280Ah的首創(chuàng)者和領先者，截止2023Q1寧德時代尚未發(fā)布新的300Ah+產品，某種意義上來說，300Ah+的產品是電芯友商用來與寧德時代差異化競爭的產品。

部分企業(yè)儲能電芯容量統(tǒng)計

資料來源：公開資料、高工產研新能源研究所（GGII），2023年4月

儲能電芯及系統(tǒng)價格呈下行趨勢

1）儲能電芯端，隨著上游原材料價格下滑，GGII預計2023年6月儲能電芯價格將跌破0.7元/Wh，2023年H2將下滑至0.6元/Wh；

2）儲能系統(tǒng)端，由于PCS以及PACK等成本及價格的下降，儲能系統(tǒng)與儲能電芯價格差距將進一步縮小，預計2023年H2儲能系統(tǒng)價格將下降至0.9元/Wh，2025年H2有望下滑至0.7元/Wh。

2022-2025年磷酸鐵鋰電芯

與系統(tǒng)價格及預測（元/Wh）

資料來源：高工產研新能源研究所（GGII），2023年4月

審核編輯：劉清