近來，DRAM、NAND型閃存報(bào)價(jià)走勢(shì)超優(yōu)，市場(chǎng)調(diào)研機(jī)構(gòu)IC Insights為此決定將今(2018)年的全球IC市場(chǎng)成長(zhǎng)預(yù)估值拉高近一倍，從原本的8%一口氣上修至15%。

IC Insights 昨日發(fā)表研究報(bào)告指出，今年DRAM均價(jià)遠(yuǎn)優(yōu)于預(yù)期，估計(jì)將較去年跳增36%，延續(xù)去年大漲81%的上升走勢(shì)，而去年均價(jià)跳漲45%的NAND，今年報(bào)價(jià)也有望續(xù)增10%。相較之下，DRAM、NAND今年的位出貨量成長(zhǎng)率則只將達(dá)到1%、6%。

基于上述預(yù)測(cè)，IC Insights認(rèn)為，今年DRAM的全球市場(chǎng)規(guī)模有望成長(zhǎng)37%，遠(yuǎn)優(yōu)于先前估計(jì)的13%，而NAND則將成長(zhǎng)17%、也高于先前估計(jì)的10%。

報(bào)告稱，2018年DRAM市場(chǎng)的整體規(guī)模預(yù)料會(huì)達(dá)到996億美元，比NAND的621億美元大幅超出375億美元，成為IC業(yè)界規(guī)模最大的產(chǎn)品類別。從該機(jī)構(gòu)制作的圖表（如上）可以看出，過去五年來，DRAM已成為左右全球IC成長(zhǎng)的關(guān)鍵因素。

美國內(nèi)存大廠美光受惠DRAM報(bào)價(jià)看俏、NAND型閃存毛利增加，去年股價(jià)狂飆87.57%后，今年以來又續(xù)漲45.38%。

另據(jù)CNBC、路透社等外電報(bào)導(dǎo)，Nomura Instinet分析師Romit Shah 3月12日發(fā)表研究報(bào)告指出，年初以來，內(nèi)存報(bào)價(jià)僅下滑3%，跌幅遠(yuǎn)不如過去三年的Q1平均跌幅(10~20%)，預(yù)估未來六個(gè)月報(bào)價(jià)有望上揚(yáng)10%。研究顯示，供貨商應(yīng)該會(huì)在Q2、Q3開始漲價(jià)，跟市場(chǎng)原本預(yù)測(cè)的未來四季報(bào)價(jià)每季會(huì)跌5-6%大相徑庭。

分析師Romit Shah認(rèn)為，美光股價(jià)順利突破3-4個(gè)月的盤整期，目前正處于另一波大漲行情的初始階段。他提出了幾項(xiàng)對(duì)美光有利的因素，當(dāng)中包括DRAM報(bào)價(jià)有望自第2季起恢復(fù)揚(yáng)升走勢(shì)、公司將在5月首度宣布股利發(fā)放和庫藏股計(jì)劃、NAND的毛利率持續(xù)擴(kuò)張，以及有關(guān)整并的討論增多等。

不過，日前，三星工廠停電或?qū)е氯騈AND供應(yīng)短期受阻。

據(jù)韓國當(dāng)?shù)孛襟w報(bào)道，上周五三星位于平澤的NAND工廠突然遭遇30分鐘的意外停電。盡管備用的不間斷電源可以應(yīng)對(duì)20分鐘左右的突發(fā)狀況，但是在CVD（化學(xué)氣相沉積）、擴(kuò)散、蝕刻和離子注入等工藝中，60分鐘的停電可能將影響60％的輸入晶圓片（即等待加工的晶圓片）。一般情況下，超過20分鐘的任意停電將導(dǎo)致一半以上的輸入晶圓報(bào)廢。由于平澤工廠此次停電事故，預(yù)計(jì)3月份全球NAND供應(yīng)將暫時(shí)收緊，同時(shí)預(yù)計(jì)這次事故會(huì)降低全球NAND庫存水平。

花旗銀行分析，三星3月份11%的NAND產(chǎn)能預(yù)計(jì)將受到影響。目前，三星平澤工廠一層每月NAND產(chǎn)能為90k片晶圓，二層DRAM/NAND裝備則正在安裝中。盡管有不間斷電源備用，預(yù)計(jì)此次停電事故仍將影響到60%的產(chǎn)能。如果以三星NAND總產(chǎn)能514k片/月來計(jì)算，估計(jì)三星3月份NAND芯片出貨量的11％將報(bào)廢。目前全球每月NAND產(chǎn)能為1,557k片/月，因此預(yù)計(jì)2018年3月全球NAND供應(yīng)量將下降3.5%。

不過三星有事故保險(xiǎn)，因此停電事故對(duì)其影響有限。三星的內(nèi)存晶圓廠都投了事故保險(xiǎn)，此次意外停電可獲得一筆保險(xiǎn)賠償，因此對(duì)三星的利潤(rùn)影響不大。此外，由于其有充足的NAND庫存準(zhǔn)備，相信三星的銷售和運(yùn)營(yíng)也不會(huì)受到影響。

花旗銀行指出，受服務(wù)器DRAM采用1xnm和1ynm驅(qū)動(dòng)，預(yù)計(jì)三星將繼續(xù)保持強(qiáng)勁增長(zhǎng)。SK Hynix方面，預(yù)計(jì)2018年強(qiáng)勁的服務(wù)器DRAM和SSD需求將使該公司創(chuàng)下新的盈利紀(jì)錄。